青岛北海船舶重工有限责任公司山东青岛266520
关键词：档案管理，投资项目，解决措施
0引言
随着中国经济的日益发展，国家和企业也越来越重视固定资产的管理，社会的档案意识也有所提高。“十五”期间，集团公司固定资产投资项目较多，将产生大量的固定资产投资项目档案。为了防止企业资源的流失，为了加强项目档案资料的归档整理工作，规范集团公司固定资产投资项目竣工档案的编制、验收工作，中国船舶重工集团公司下发了《关于印发〈中船重工集团公司固定资产投资项目竣工文件编制及档案整理规范〉》。
1加强项目档案管理工作
加强项目档案管理工作，不仅反映了企业发展的历史过程，而且为项目完成后的投入生产、扩建、改造等提供了原始资料，对企业是绝对有好处的。笔者结合北船重工的固定资产投资项目档案管理现状谈谈固定资产投资项目档案管理过程中存在的以下四个问题。
1.1档案意识薄弱，轻视项目档案资料管理
档案意识薄弱，轻视项目档案资料管理是思想上的问题，也是比较重要的问题。许多建设单位根本不重视项目档案资料的收集积累，特别是在施工过程中，施工单位都在赶工期，建设单位也只想着项目的进度，好投入使用，忽视了档案资料的收集和整理，没有按照本行业、本系统的规定收集相应的资料，或者是没有做到收集完整，导致重要的档案资料缺失。等到建设工程完工要办理竣工验收时，才想到工程档案必须要通过验收。为了应付竣工验收，建设单位才开始投入大量的人力物力来补充档案资料，导致很多档案资料缺失，影响档案今后的利用和质量。我们企业搬迁，开工了大批的建设项目，项目完成后建设部门归档的固定资产投资项目档案中就有很多缺页，模糊不清的，根本不能达到档案制作的标准。
1.2项目档案的系统性不行，保证不了原始性和完整性
项目档案管理是一个动态的过程，从项目的立项、设计到施工、监理、验收、档案资料一直处于使用中的状态，直至项目验收以后，才能相对稳定。有的一些特种设备还需要定期检验。投资项目是由多个行业的队伍参加施工监理，这些施工队伍对档案工作的相关法规不是很了解，有的甚至从来没有接触过。他们大多数不知道这些项目档案的归档范围，不重视投资项目文件材料的管理工作，导致项目档案的完整、准确、系统都得不到保证，影响了项目档案工作质量。归档的时候还不完整，有的缺了开工报告，有的缺了合同，给我们整理项目档案增添了麻烦。
1.3规章制度不完善
北船重工管理项目档案，主要是根据《中华人民共和国档案法》、国家档案局、国家计委《基本建设项目档案资料管理暂行规定》、中国船舶重工集团公司《建设工程档案资料管理规定》、《中船重工集团公司固定资产投资项目竣工文件编制及档案整理规范》这些规范。毕竟公司有自己的特点，有着它的具体情况，还是需要制定符合本公司的规章制度。
1.4保管条件不具备
档案是不可再生的信息，必须要保证档案的实体安全和信息安全，这就需要具备一定的保管条件，档案库房达到八防的要求，库房与借阅室分离。企业需要给档案提供良好的保管条件。北船重工还正处于新厂建设的过程当中，很多厂房、办公楼还正在建设中，所以库房比较紧张，没有专门的项目档案库房，一些工作环境还不具备整理、保管项目档案条件，因此利用起来也不是很方便。
2加强企业项目档案管理的措施
企业项目档案管理水平，主要是靠各项基础工作的实绩来体现，只要把基础工作做好了，企业档案管理的水平就容易得到提高，这两者的关系是辩证的、互相影响的。加强企业项目档案管理，必须从基础工作做起。笔者认为做好企业项目应从以下几个方面加强档案管理工作。
2.1要加强企业领导和全民的档案意识
首先，企业里领导对档案管理的重视程度，是影响档案管理的重要因素。只有领导有较强的档案意识，重视档案工作，给档案工作人员增加了积极性，才能把档案工作纳入日常管理和制度考核中，保证了档案工作顺利开展。如果领导没有档案意识，看不到档案工作的重要性，那档案工作很难正常进行。其次，就是全民的档案意识，特别是基层档案工作人员的档案意识，全民有了档案意识，才能确保有用的档案资料的及时归档，档案工作才能顺利有效地进行。
2.2加强项目档案的收集积累
项目档案管理本身就是一个动态的过程，档案记录了项目的全过程。项目一旦出现了问题或者需要维修，这些档案资料就是最有力的凭证。在项目开工之前，应该将有关计划通知档案部门，让档案部门来指导建设部门收集项目档案资料，让档案工作提前介入，明确项目资料哪些需要归档，哪些只需短期保存，哪些可以作为参考资料，让档案工作与工程建设同时进行，保证资料收集的齐全准确。
在项目建设过程中，制定明确的工作程序，从档案的收集、整理、保管、移交到有效利用，这需要档案部门、建设部门和施工部门的互相配合，既能保证项目工作的进度，又能符合档案管理的要求。
在项目完工后，施工部门应将收集的项目档案资料，按照档案整理规范整理项目资料，之后向档案部门移交，确保归档后的档案资料完整、准确。档案部门应及时提供指导帮助，加强与施工单位、建设单位的联系，共同努力做好项目档案工作。
2.3加强全过程管理工作
档案工作人员和技术人员要全程跟进投资项目建设的全过程。最主要的是把项目档案的收集整理工作列入合同的有关条款，运用合同条款和档案管理的有关规章制度来提高项目档案的编制质量。项目建设单位的领导要重视和支持档案工作，在与施工部门、设计部门、监理单位分别签订施工合同、设计合同、监理合同时写入合同里，将档案工作与经济效益相挂钩，以确保项目竣工档案资料的质量，这样就能使工程技术管理人员重视档案工作，并落实责任制，提高他们编制档案的责任心。
项目的设计单位要按照建设部门的合同、协议规定，按照项目档案资料的整理规范，编制与建设项目实际情况相符的竣工图和竣工文件，向建设部门提交完整、准确的归档文件，并经系统整理后的项目文件材料及图纸。
2.4要提高档案人员的业务素质，并保证其工作的相对稳定性企业还应配备相应的档案管理工作人员，培养他们的专业技能，提高他们的业务素质，并保持档案队伍的相对稳定性。档案管理一般是企业中薪酬相对比较低的岗位，这就造成了档案人员工作不积极主动，比起其他岗位更容易流失人才。如果企业不为档案工作提供更多更好的便利条件，档案工作人员也不能安心工作。此外，企业还应该积极参加国家和行业举办的业务培训、技能培训等，让档案管理人员了解项目档案形成规律，让档案人员参加工程项目竣工验收，参加设备开箱验收，使档案人员在文件材料形成之初就能把握文件的来龙去脉，明确项目档案资料有哪些内容，知道项目档案资料地归档范围，提高档案人员的专业技能和业务素质，让他们能更好地为企业地档案管理工作。这样才能不断提高企业地档案管理水平。
2.5完善档案管理的规章制度
规章制度是规范档案管理的保障。有了完善的档案管理制度，档案工作就有依可循，有章可考。为了全面规范企业档案工作，提高现代企业管理水平，企业档案管理部门必须要立足于基础建设，按照国家及行业规范标准的要求，制定符合本企业具体情况的规章制度，抓好项目档案资料的形成、整理、保管、归档、统计和开发利用，力求在企业内部做到分类统一、编号统一、档案装具统一和工作质量标准上的统一。主要是制定项目档案的归档制度，项目档案的整理规范，项目档案的查借阅制度，档案库房保管制度等等。
2.6要抓好企业档案的提供利用和开发
利用是档案管理的最终目的。为企业在生产经营、销售以及在解决企业问题中提供档案资源利用服务，是企业项目档案管理的重要环节，也是档案管理工作的基本出发点和根本目的。为了便于档案资源的开发利用，在企业档案的基础管理工作中，应编制出多种途径的检索工具，做好档案资料汇编工作，不断提高档案的检索效率。
一、合并价差问题
《暂行规定》要求编制合并会计报表时，将母公司对子公司权益性资本投资与子公司所有者权益中母公司所持有的份额抵销时产生的差额，在合并资产负债表中以“合并价差”在长期投资项目中单独反映（贷方余额以负数表示）。当时长期股权投资按权益法核算时，尚不要求企业核算股权投资差额及将该差额分期摊销。因此，在母公司对子公司权益性资本投资不发生增减变动的情况下，各期合并资产负债表上所反映的“合并价差”将总是最初投资时所确认的数额（不考虑母、子公司之间债券投资批销所产生的合并价差），从而使“合并价差”成为合并资产负债表中一个长期固定不变的数额，这显然是不合常
理的。
《投资》准则颁布后，要求企业对长期股权投资按权益法核算时确认股权投资差额，并将差额按期摊销，同时对股权投资收益进行调整。这样，各期合并资产负债表上的“合并价差”不再是一个固定的数额。随着时间的推移，其绝对额越来越小。与《投资》准则颁布以前的“合并价差”相比，这无疑是一大进步。但是，在合并利润表中却产生了怪现象，即使整个企业集团不存在任何对外投资，每期合并利润表中也总会出现“投资收益”或“投资损失”，直到“合并价差”从合并资产负债表上消失为止，真是耐人寻味。究其原因，又是“合并价差”在作怪。因为在母公司个别会计报表上“投资收益”项目列示的是已由股权投资差额摊销调整后的数额，而编制合并会计报表抵销分录时，与“投资收益”相抵的是子公司净利润与母公司持股比例的乘积，这一数额与母公司个别利润表上“投资收益”的差额就是本期股权投资差额摊销调整投资收益的金额。因此，按《暂行规定》编制抵销分录后，合并利润表上出现“投资收益”或“投资损失”也就不足为奇了。
笔者认为，《暂行规定》将母公司对子公司权益性资本投资与子公司所有者权益中母公司所持有的份额抵销时产生的差额笼统地归为“合并价差”是导致上述问题的根源。在制定《合并会计报表》具体会计准则时，建议参照IASC1998年修订的《IAS22——企业合并》的规定，将合并价差区分为两部分：一是所购入的可辨认资产和负债的公允价值与账面价值之差（母公司比例部分）；二是购买成本与所购入的可辨认资产和负债的公允价值中的母公司股权份额部分之差。前者在合并会计报表时应调整所购企业可辨认资产和负债的列报金额，使其按公允价值计列（少数股权部分仍按账面价值计列），并将该类差额分期予以摊销；后者则应作为商誉或负商誉，并作相应处理。但是，针对我国的现实情况，有以下两点值得注意：
1．由于我国公允价值的应用并不普及，在企业合并时可能难以及时取得所购企业可辨认资产、负债公允价值的资料。因此，应允许企业暂按所购企业可辨认资产、负债的账面价值计列，限期（1年内）对所购企业可辨认资产、负债进行价值评估，确定其公允价值，并据以对合并会计报表作出追溯调整。并在合并报表中予以披露说明。
2．考虑到所得税法规不允许对可辨认资产、负债按公允价值计价，因此，在按公允价值调整时，应计列递延所得税资产或递延所得税负债，这种计列不仅关系到未来期间合并
利润表的公允反映，而且影响到合并商誉的确定。
例如：甲公司以8000万元取得乙公司60％的股权，使其成为子公司，购买日乙公司可辨认资产、负债的账面价值与公司价值如下表：
假设所得税率为40％，则考虑递延所得税时，合并回合并资产负债表的抵销分录及合并商誉的确定如下：
借：股本、资本公积、盈余公积、末分配利润等10000万元
借；存货600万元（100X60％）
借：固定资产净值900万元（150X60％）
借：无形资产300万元（500X60％）
借：商誉920万元
贷：长期股权投资8000万元
贷：少数股东权益4000万元（10000X40％）
贷：递延税款720万元（300X60％X40％）
注：＊920=8000－（13000X60％－3000X60％X40％）
若不考虑计列递延所得税负债，则合并回合并资产负债
表的抵销分录及合并商誉的确定如下：
借：股本、资本公积、盈余公积、未分配利润等10000万元
借：存货600万元（1000X60％）
借：固定资产净值900万元（1500X60％）
借：无形资产300万元（500X60％）
借：商誉200万元＊
贷：长期股权投资8000万元
贷：少数股东权益4000万元（10000X40％）
注：＊200=8000－13000X60％
二、合并境外子公司会计报表问题
我们知道，合并境外子公司会计报表之前，首先要将境外子公司以外币编制的会计报表折算为母公司编报货币反映。《暂行规定》第八条规定了折算境外子公司会计报表的方法，采用的是现行汇率法，并将折算差额在资产负债表中作递延处理。就合并程序来说，还有一个非常重要的环节在规定中没有涉及，即在母公司的个别会计报表上“长期股权投资——对境外子公司投资”项目如何计列？这一问题在现行制度中，不仅《暂行规定》对此没有规定，《股份有限公司会计制度》、《投资》准则对此也都没有作出规定。唯有具体会计准则《外币折算》（征求意见稿）第8条中有如下规定：采用权益法核算的外币长期投资，如果采用的拆算汇率不同于前期反映它时所用的汇率，由此产生的汇兑差额应暂计入资本公积，待到对该投资进行处置时，再将其转入处置当期的损益。这一规定是否合理呢？
从方法上看，母公司对“长期股权投资一一对境外子公司投资”按权益法核算可有两种选择，一种是“先计量，后折算”；另一种作法是“先折算，后计量”。从《外币折算》（征求意见稿）的上述规定不难看出，其选择的是前者。然而，这一规定等于把采用权益法核算的外币长期股权投资看成了一个“单纯”的货币性外币项目，因为只有货币性外币项目才在期末进行汇兑差额的调整。问题是“长期股权投资——对境外子公司投资”项目不是一个货币性外币项目，更不是一个“单纯”的外币项目。理由如下：
第一，按（IAS21－－外币汇率变动影响的会计》的规定：货币性项目指拥有货币和应以货币结算的项目，其他的资产和负债都是非货币性项目。我国具体会计准则《外币折算》（征求意见稿）也有类似规定：根据上述规定，母公司对子公司投资的长期股权投资项目不属于货币性项目。因为投资者向被投资者进行股权投资，既可以货币进行投资，也可以用实物、无形资产等非货币资产作价进行投资，而作为投资报酬及清算时投资的收回，既不具有金额固定的特点，也不具有必须以货币结算的性质。其收回的投资可能采取设备、商品等非货币资产形式。因此，将按权益法核算的外币长期股权投资视作货币性外币项目是缺乏理论依据的，它应属于非货币性项目。
第二，在控权益法核算时，母公司单独编制的会计报表一上的“长期股权投资”和“投资收益”项目的金额总是比例子子公司会计报表上“净资产”（不存在股权投资差额时）和“净收益”的金额，该项目好比一张浓缩了的合并会计报表，把母公司享有的子公司的资产和负债都合并在资产负债表的“长期股权投资”项目中，而把享有的子公司的收入、费用都合并在损益表的“投资收益”项目中。因此，按权益法核算的外币长期股权投资不是个“单纯”的外币项目，不应简单地用某个汇率对其进行折算。
第三，当境外子公司的经营性质不同时，汇率变动对母公司的影响也就不同，将外币长期股权投资项目上发生的汇兑差额均计入资本公积的作法显然不能反映这种差别。我国具体会计准则《外货币折算》（征求意见稿）规定：当境外子公司的国外营业属于境外实体性质时，其外币会计报表的折算采用现行汇率法，折算差额作递延处理；当境外子公司的经营属于母公司经营活动在境外的延伸时，其外币会计报表的折算则应采用“时态法”，即按期求汇率折算，以历史成本计量的非货币性资产或负债项目按历史汇率折算，由此产生的折算差额计入当期损益。
由上可见，将权益法核算的外币长期股权投资按期末汇率进行调整并将汇兑差额计入资本公积的作法是欠妥的。合理的作法是采取“先折算、后计量”的核算程序，这样既符合外币长期股权项目的特点，又可兼顾合并境外子公司会计报表的需要，而且做到了与即将颁布的《外币折算》具体会计准则的衔接。只不过在对境外子公司的外币报表折算时，折算汇率的选择及折算差额的列示方法应与境外子公司的经营特点相适应。
一、深刻理解效益审计内涵
固定资产投资效益审计评价侧重于对影响效益、效果的一切因素进行分析、评价，投资的“经济性”体现在项目招投标、合同履行、工程价款结算方面；投资的“效率性”体现在工程进度、资金使用、损失浪费等方面；投资的“效果性”体现在投资决策、建设规模、投入使用等方面。对于项目投资效益进行综合评价，需重点揭露和防止工程项目建设中的损失浪费和各种弊端、隐患，充分发挥审计监督在宏观管理中的作用，注重从政策措施以及体制、机智、制度层面就发现的问题提出审计意见和建议，促进深化改革，加强宏观管理，保证建设项目优质、低耗、提前完成计划，提高投资效益。
对固定资产投资进行效益审计就是要改变以往以查处问题为目标的观点，从项目管理、深化改革、完善法制建设、提高投资效益等多角度提高监督与服务，通过揭露影响固定资产投资活动效益、效果和效率的体制性、机智性和管理性问题，促进管理，规范秩序管理方面存在的问题，促使审计单位加强管理，科学管理，规范管理，提高资源的使用效率，降低损失浪费。
因此，固定资产投资效益审计具有审计领域广泛、审计立项和计划周密、审计人员专业知识丰富、审计手段先进、审计方法多样等鲜明特点。
二、监督关口前移，加强预防，提高投资效益
固定资产投资项目一般投入资金数额较大，涉及环节多，影响面广。一旦出现差错，就会造成无法估量的巨大经济损失和难以弥补的恶劣影响。由于当前我国的宏观投资管理体制还不完善，投资规模、投资结构、投资效益一直难以得到有效的控制和约束，投资结构不合理，盲目投资，低水平重复建设，投资消息低下等现象层出不穷，浪费社会资源、贻害无穷。
固定资产投资效益审计必须通过对投资项目的事前监督、事中控制和事后评价，加强对政府投资项目的监督控制，将审计关口前移，侧重项目立项、论证等过程以及可行性研究与项目设计是否能达到规定深度及要求，建设用地是否按批准的数量征用，土地征用是否符合审定规划的要求，以及征地拆迁费用的支出和管理情况是合理等事前监督，把好立项决策关，向决策者提供关于投资项目效益的重要信息，避免投资决策失误，促使各级政府在投资活动中科学决策，从而确保资金运用过程的经济性、效率性和效果性。保证财政资金能够合理、高效使用，促进项目建设及投产后达到预期目标。
三、确立“深层次揭示、多层次服务、高层次分析评价”的指导思想
长期以来，我国财政基建投资管理中普遍存在预算约束软化、项目投资失控、盲目建设、资源浪费、资金运行效率低下等问题。开展效益审计须充分发挥国家审计的先天优势和特殊职能作用，从微观项目审计入手，深层次揭示、多层次服务、高层次分析评价，实现宏观管理目标层次上的突破，是投资审计发展的基本趋势。
工作实践中，我们应针对固定资产投资的特点，确立“深层次揭示、多层次服务、高层次分析评价的指导思想，从财政资金源头开始，沿着资金走向，全过程进行跟踪审计监督，审查项目论证是否科学和切实可行、资金的审批程序以及资金的使用和管理是否规范合理。具体内容是：
纵向方面，进行“深层次揭示”，就是要在固定资产效益审计过程中，深刻揭示投资决策、资金管理、项目实施和管理等主要环节存在问题和造成损失浪费的原因，全面分析，深层次挖掘，揭示根源，查深查透，查个水落石出，当好维护固定资产投资健康有序运行的“卫士”。
横向方面，进行“多层次服务”，是指在进行固定资产效益审计过程中，不仅监督，更着重服务，多角度多方面帮助审计对象。坚持审、帮、促相结合，在发现问题的同时，重视帮助研究解决办法，有针对性地提出审计建议，促进被审计单位从管理上、机制当防范问题的发生，真正发挥“一审、二帮、三促、四提高”的审计作用。
近年来，在宏观经济政策的引导和推动下，我国固定资产投资基本保持了稳步增长态势，同时，影响投资增长的因素发生了较大的变化。
（一）固定资产投资的总量变化特点
经过3年治理通货膨胀的努力，1996年我国全社会固定资产投资增长率（名义值，以下无特别说明均同）从1993年的61.8％降至14.8％，1997年在惯性作用下进一步滑至8.8％。1998年针对亚洲金融危机冲击和国内新出现的通货紧缩趋势，开始实行积极财政政策和稳健货币政策，加大了国债投资力度，投资有所回升；1999年由于国债发行时机没有把握好等原因，造成了投资一度滑坡，增速降到5.1%的低谷；这个问题后来得到了重视，从2000年开始，投资增长率逐年提高，2002年达到了16.1％（见图1）。
图11990年以来全社会固定资产投资增长率变动
近年来投资增长具有以下特点：第一，全社会投资中国有经济比重较大，国有投资增长对全社会投资“影响力”较大，投资增长机制仍不完善。第二，投资与经济增长的联系十分紧密。投资很大程度上成为宏观政策的调节手段，主要表现为在经济增长率过高、通货膨胀严重时，减少投资抑制经济过热；在需求不足、导致经济增长率持续放缓时，增加投资防止经济过冷（见下表1）。第三，全社会固定资产投资外生特点突出，可持续性和自主增长能力不足。
表1全社会固定资产投资
注：全社会固定资产投资贡献率=资本形成率*固定资本形成总额比重
*全社会固定资产投资可比增长率
资料来源：根据《中国统计年鉴》计算，以下各表如无特别说明均同。
（二）固定资产投资结构变化的主要特点
投资分类变动呈现以下特点：
1.从所有制性质上看，个体和其他经济等非国有投资已取代国有投资升至首要地位
1997～1998年，启动内需主要是依靠国有投资的增长，其中1998年国有投资增长率分别高于集体、个体和其他投资增长8.5、8.2和5.8个百分点，国有投资增量部分占全部投资增量比重比1997年上升12个百分点，达到66%。1999年以来，国有和集体投资效益下降，积极性也随之降低。1999年，二者各增长3.8%和3.5%，分别低于个体和其他投资约4个和1.5个百分点；2000年，集体投资有所回升，国有经济投资受上年基数较大的影响仅增长3.5%，低于个体和其他经济投资8.7和25个百分点；2001年国有经济投资增长回升到6.7%，与此同时，个体投资和其他投资则逐步适应经济环境，保持了稳固的上升势头，增长率从1997年的6.8%和13%提升至15.3%和28.9%。个体经济和其他经济投资增量占全部投资增量的比重由1997年的约37%提升到约63%，占据了首要地位；2002年，国有和其他投资增长17％，集体经济投资增速提高到11.8％，个体投资继续保持高达15.7％的增长率。可以判断，我国非国有投资已经具有启动迹象（见图2）。
图2分经济类型各项投资增长率（％）
2.从管理渠道上看，投资重点从基本建设逐步转向更新改造和房地产投资
政府国债投资主要反映在基本建设投资中，因此政策性投资最直接、最主要的作用是影响基本建设投资的变化。根据不同投资的增长情况，可以分析政策性投资和非政策性投资因素作用程度的变化。表2显示，1998年，基本建设投资是推动投资增长的主要因素，一方面增长率是最高的，达到20.16％，另一方面其在总投资增量中的比重是最大的，为57.7％，这主要是由于扩大内需政策在初始阶段重点放在基本建设投资上，因此政策性因素对投资影响度很大。1999年，基本建设投资受上年基数较大因素的制约增长率只有4.52％，在投资增量中的比重降低到37.2%,但政策性投资力度仍然很大，而更新改造投资受控制加工工业项目政策的影响，同比下降了0.7%。2000年，投资重点发生了较大变化，开始由维持短期经济扩张的基本建设投资转向具有中长期性质的更新改造投资上来。当年基本建设投资增速为7.8％，在投资增量中的比重维持在31.7％。更新改造投资增速升到13.88％，比重达到20.3%，为近十年来的最高水平。与此同时，房地产投资、其他投资增幅明显提高，2001年二者在投资增量中所占比重分别为31.66%和16.92%，房地产投资已成为投资增长的主体贡献部分。2002年投资态势有所反复，其中基本建设投资增长率比上年提高6个百分点，比重提高了8.17个百分点，主要是由于前期国债投资项目需注入大量后续资金，更新改造投资增长11.1％，比重下降了将近8个百分点，房地产投资增长21.9％，比上年下降5.4个百分点，比重降低了8个百分点，但这一情况在2003年1、2月份得到扭转，国有及其他类型投资中更新改造和房地产投资增速再次提高，分别达到41.8％和37％。这种情况表明，政策性因素对投资增长的影响力度开始下降，非政策因素影响力度正在逐步提高。
表2全社会投资（分管理渠道）增长情况和增量占全部投资增量比重（名义，%)
3.从投资资金来源看，国家预算内资金增长稳定了投资预期，自筹和其他资金起着主要支撑作用
图3各项投资资金来源增长率（％）
图4各项资金来源构成比重（％）
从增长率和比重看。自1997年起国家预算内资金保持了较快增长，1998年和1999年分别达到71％和54％的高速度，到2001年逐步降至20.71%的水平。国家预算内投资在全部投资中比重由1997年的2.8%稳步升到2001年的6.7%；国内贷款增速波动较大，波幅处在3%到17%之间，但其比重基本保持稳定，始终维持于20％左右；利用外资从1997年到2000年一直是负增长，2001年才开始扭转这一态势，比上年微增了2.03%。利用外资比重呈逐年下降之势，由1997年的10.6％下降到2001年4.6％；自筹和其他资金除1999年增长较低（4.18％）外，其他年份均比较稳定，处于10％以上，比重始终保持在67％以上，2001年为69.6%（见图3、图4）。
从贡献率看。根据各项资金来源名义增长率以及其构成，我们得出其名义贡献值。1996年，受政策收缩影响，国家预算内资金增长对全部投资资金来源增长的贡献率仅为0.02个百分点，1997年略微回升到0.32个百分点。1998年实施扩大内需政策以
来，国家预算内资金对投资资金来源的贡献率大幅上升，1999年达到3.39个百分点，2001年为1.39个百分点；1997年至2001年，国内贷款贡献率由0.86个百分点上升到1.46个百分点，变动情况与预算内资金相类；利用外资贡献率一度从1997年的-0.24个百分点滑到1999年-1.56个百分点的低谷，2001年外资形势好转，贡献率转升为0.09个百分点；自筹和其他资金贡献率2001年为12个百分点，比1997年大幅提升了4.6个百分点（见表3）。
投资资金来源体现出以下特点：第一，国家预算内资金近年来保持较高增长，有效平衡了因外部环境恶化造成的外资减少的负面冲击，改善了对投资资金的预期，稳定了企业自筹和其他资金的信心。第二，国内贷款的执行受两方面制约。一方面，商业银行为适应金融改革要求，必须降低呆坏账比率，而优质的贷款对象较为缺乏，客观上造成银行贷款谨慎，超额准备金大幅增加。另一方面，中央银行为配合政府宏观政策必须适当扩大货币供应量，因此，商业银行有保证国家有关投资项目配套贷款的任务。这是银行贷款增幅波动很大的原因。并且，由于前一项约束要“软”于后一项，因此出现了贷款资金在总投资中比重又很稳定的现象。这一方面体现了稳健货币政策的特点和任务之一是配合积极财政政策的执行，另一方面也说明货币政策对扩大内需直接拉动力较弱。第三，利用外资在经历了几年的低迷之后已经显现出回升势头，所占比重的降低幅度也已经减弱。利用外资是我国投资资金来源中很重要的一个方面，其自身有很强的风险意识和较高的经济效益，但仅从增量角度看，目前外资对全社会投资的作用是非常微弱的，是一项不稳定的资金来源。第四，自筹和其他资金始终比较“理性”，其积极与否主要取决于整体经济和投资环境的改善，既不会轻易错过好收益的投资项目，也不会空泛地对政府政策“捧场”。自筹和其他资金在环境恶化时期增长率大幅下降，随着外部环境改善，其恢复很快，并且增长十分稳定，在总投资中比重占到将近七成，对扩大内需起着重要贡献作用。
表3各项资金来源贡献率(%)
表中各项资金来源增长率为名义增长率。
注：各项资金来源贡献率=各项资金来源名义增长率*各项资金来源比重
二、影响固定资产投资变动的主要因素
近几年的投资需求变动，主要受四个方面因素的影响，即市场因素、资金来源因素、投资预期因素和投资环境因素。
（一）市场因素
随着居民收入提高和有关刺激消费措施的出台，我国消费结构得到了提升，进而使投资领域得到扩展。其一是房地产业。90年代中期以后，住房开始成为城镇居民新的消费热点，而城镇住房制度改革、消费信贷措施等为这一消费热点的形成提供了有力的支持。其二是城市化发展。近几年政府投入了大量基础设施建设投资，对城市化形成了积极的推动。同时基础设施投资领域也正在逐步对民间投资和外资放开，发展前景非常广阔。其三是受国际“新经济”的拉动，电子信息及相关产业出现了比较宽阔的投资领域。其四是教育、医疗、文化娱乐、旅游等方面的投资领域不断扩大。其五是西部开发战略为投资开拓了新的市场。总体看，经过几年来的经济结构调整，市场逐步表现活跃，新的投资领域日益扩大。
（二）资金来源因素
政策性因素对资金来源的影响决定着投资效率和自主增长动力。根据上文对投资结构的分析，1998～1999年，国家预算内资金增量持续提高，在总投资增量中占据一定的比重（分别为14%和45%），基本建设投资增量占全部投资增量的比重也很大，这一时期政策性因素对投资资金来源的影响度较高。从2000年开始，情况发生明显变化，国家预算内资金增长率已降低到接近1997年的水平（11.32%），在各项资金的增量中，国家预算内资金所占比重大幅度降低(2000年为8.4％)。与此同时，自筹和其他投资资金比重迅速上升(由1998年的65％升至2001年的90％），基本建设投资增量占全部投资增量比重下降。
总体来看，影响投资增长的政策性因素作用减弱，非政策性因素作用提高，投资自主增长的能力已开始显现。但另一方面，2002年投资（不包括城乡集体和个人投资，与前面全社会固定资产投资的口径不同）增长情况反映出非政策性因素的作用基础仍不稳固，国内贷款、自筹资金的增长速度（分别为24.6％和20.5％）仍低于预算内资金的增幅（26.8％）。可以说，投资演变进程是政策与非政策性因素此消彼长的反映，投资增长已开始转入政策和市场共同推动的状态，但政策推动特点仍很显著。（三）投资预期因素
投资活动很大程度上受到预期制约，近年来我国投资趋于活跃的一个重要因素就是预期变化所致。主要表现在：第一，一部分企业经过调整以后具备了新的发展目标，投资愿望增强；第二，就业压力，生存和发展的压力（或者说是“动力”）增大，不断增强着各方面的投资愿望；第三，1999年以后，受政策刺激，宏观经济形势出现转机，国际经济环境有所好转，改善了投资预期，增强了投资愿望。
当前国际经济虽总体好转，但仍存在严重的不确定性，国内经济自发增长动力仍显不足，社会消费仍然存在很多制约因素。受这些因素影响，投资预期仍不可过于乐观。据调查(调查数据来源：“企业经营者对宏观经济形势的判断”，国务院发展研究中心，《调查研究报告》2002年185号)，2002年企业经营者认为政府投资“合适”的比例为25.4%，比2001年下降了1.6个百分点，认为民间投资“合适”的下降了3.9个百分点，而认为民间投资不足的则上升了1个百分点。虽然调查中所列各选项对于被调查者有不同理解，但我们从中也能看出企业家预期的大致变动情况。
（四）政策环境因素
第一，五年来实施积极财政政策，发行总计6600亿元长期建设国债，对投资增长产生了巨大影响。从目前情况看，积极财政政策仍是拉动投资和经济发展的重要信心保证。国家在经济、社会、生态保护、结构调整等方面仍需要较强的财政支持。第二，税收政策方面的若干措施为投资创造了更加宽松的条件。包括免征固定资产投资方向调节税、多次提高出口退税率等。第三，稳健货币政策采取降息、降低存款准备金率、发放再贷款、加强出口信贷、加大技改贴息等多种手段，提高货币供应量，满足市场资金需求。第四，有关土地管理制度的政策调整（如对建设用地项目管理、国土资源审批会审、土地出让招标拍卖等有关方面政策的调整等）鼓励了投资的积极性。第五，简化通关手续、提高通关工作效率等多方面配套措施，改善了出口型企业的生产和投资积极性。第六，在加入WTO后的市场规则调整过程中，取消部分行业准入限制，改革审批制度，投资主体的产权保护得到加强。
利用我们建立的中国宏观经济月度计量模型，可以给出1998年以来扩大内需有关政策对固定资产投资（模型中投资数据均不含城乡集体和个人投资）影响效果的定量分析。
从各个时段看，扩大内需政策每年拉动投资增长提高0.5~6个百分点左右。1998年上半年，我国仍然在采取适度从紧的宏观经济政策，模型分析显示，1~6月投资相关政策影响实际投资增长速度下降5.86个百分点，而下半年实施积极财政政策后实际投资增长速度提高了5.46个百分点，有力地扭转了投资需求的疲弱态势，支持了经济增长；1999年上半年投资增长仍然较高，主要是由于上年发行国债效力仍然发挥着作用，拉动实际投资增长提高了0.83个百分点；2000年，由于国际形势不乐观，中央继续加大宏观政策力度，拉动实际投资增长提高4.04个百分点，为扩大内需、抑制通缩做出了重要贡献；2001年，政策拉动实际投资增长提高了2.79个百分点；2002年1~8月提高了6.26个百分点。
从各项政策效果来看，财政政策的拉动效果明显高于利率和其它经济政策。1998年～2002年8月份，固定资产投资（不变价）受利率下调影响平均提高大约3.59个百分点，约占投资增长率的16％；而财政支出平均拉动投资增长提高约5.12个百分点，约占投资增长率的28％；这两大政策因素以外的其它政策影响力度约为0.83个百分点，约占投资增长率的4％；综合考虑扩大内需各项主要政策措施对投资的影响力为7.2个百分点，约占投资增长率的39％。
定量分析给我们以更直观的概念，它一定程度上表明，在扩大内需政策执行的5年间，积极财政政策和稳健货币政策的配合实施，对国有投资增长起到了有效的而且是主要的作用（见表4）。
表4模型对1998～2002年8月份固定资产投资增长的动态预测结果（不变价，％）
注：各方案假设条件如下，方案1：利率保持上年度水平；方案2：财政支出保持上年度水平；方案3：除利率和财政政策以外的其它经济政策保持中性（即政策变量为零）；方案4：利率、财政支出保持上年度水平且其它经济政策保持中性。
以上四方面因素虽然也存在一定交叉部分，比如市场变动和投资政策环境变化会反映到企业预期上，但总体看，投资领域不断扩大、投资愿望增强，成为影响投资变动的重要因素，投资资金增长中的非政策性因素增强和投资环境的改善支持了投资自主增长能力的提高。
综合考虑四方面因素影响，2003年我国固定资产投资总额增长情况将比较平稳，投资结构和投资效率将得到有效提升。根据模型分析结果，在基准假设条件下（现有汇率政策不变、财政政策和其它政策均保持上年连续性），2003年全社会固定资产投资名义增长率约为15.5%。
三、我国固定资产投资面临的形势
“十五”时期，我国经济处在一个全面开放、加速改革进程的关键时刻，经济增长模式由追求数量扩张转向注重质量和效益提高。在已初步形成的买方市场条件下需要进一步调整市场供求结构，提高产业技术水平，提升居民消费结构。因此，我国未来投资需求潜力仍然很大，投资发展面临有利和不利两方面因素。有利因素包括：
（一）我国经济水平仍处较低阶段，客观上使得投资具有较大的发展潜力
第一，生产能力方面。根据经济学理论，投资产生的条件之一是经济发展达到潜在产出水平。在此条件下，新增投资可以增加未来经济增长能力。我国经济目前还未达到潜在增长水平（刘国光，2002），前期投资形成的生产能力没有得到充分利用，表面上看来似乎未来投资发展势头不会十分有力，但是实际上并非如此。目前多数过剩的生产能力主要分布于传统领域中，这些投资领域已经趋于狭窄，投资风险较高，综合效益较低，这部分过剩投资形成的生产能力的确有待淘汰和转型。但另一方面，在高技术信息产品、大型成套设备制造、房地产开发方面，生产能力无法满足社会需求，生产结构和消费结构相互影响、相互推动，这些领域投资积极性正在得到进一步增强。
第二，基础设施方面。我国基础设施密度(按人口或按面积平均)与世界平均水平相差很远(王梦奎，陆百甫，卢中原：“中国经济的阶段性变化、面临的问题和发展的前景”，国务院发展研究中心《调研报告》，2002年4月)，在“十五”期间甚至未来更长的一段时期内需要大力发展，如电力、能源、公路、铁路等。1997年，中国人均消耗石油当量907千克，人均消耗电力714千瓦时，而同年世界平均水平分别为1692千克和2053千瓦时。2000年，中国每百万人仅拥有铁路54.3公里，公路1108公里，而世界平均水平分别为214公里和4750公里。截至2002年11月，我国高速公路只有2万公里，每百万人只拥有15.7公里。因此，未来比较长的时期内基础设施建设潜在的投资需求仍然巨大。
第三，城市化发展方面。我国城市化率只有33％左右，而1997年世界平均水平为46％，中等收入国家为49％，高收入国家为76％。城市化发展一方面提供大量投资机会，另一方面伴随的劳动力结构的改善将进一步鼓励消费和投资增长以及结构的提升，进而为传统产业技术水平和竞争力的提升、制造业规模的扩大创造机遇。这些方面也都是极具吸引力的投资热点。
第四，科技进步方面。我国确立的以科技为推动力的方针政策为经济增长和结构升级拓宽了空间。国际经验表明，工业化发展进程中，全要素生产率对经济增长的贡献度不断提高。作为发展中国家，我国技术进步潜力巨大，尤其对属于技术、资本密集型的高新技术产业来说，投资需求更强烈。同时，买方市场的初步形成，使得以往适应供不应求市场格局的企业经营方式难以为继，市场导向型的结构调整和产业升级成为当前改革的重中之重。从总体效果看，以科技进步为基础的内涵型增长模式的建立，将更有助于培育微观主体健康的投资行为，从而提高投资效益。
（二）持续的高储蓄率是投资发展的基本保证
我国投资资金供给并非是严重的问题，也不是制约经济发展的主要问题。资金供给由以国营集体企业为主逐步转向以居民储蓄为主，我国储蓄率从“六五”时期33.5%上升到“八五”期间的41%，“九五”时期也保持在大约38%的高水平，表现出充裕的态势。高储蓄率一方面说明市场投资的渠道仍不顺畅，另一方面也说明居民消费结构升级正处于质变的关键时刻，预示下一步市场活跃的可能性逐渐增大，投资回报将有较大改善。总之，高储蓄率为投资稳定增长提供了量的保证，这是投资增长的必要条件之一。
（三）宏观经济环境的改善为投融资市场化奠定了坚实基础
1998年以来，扩大内需政策的主要目标是保持经济持续稳定增长。与政策调控能力和调控特点相配合，贯穿投资政策始终，尤其是在初期时候则是以基本建设投资为主要手段，中央政府发行的长期建设国债大多数投向基本建设。我国政府抓住了这一有利时机，办成了一些多年想办而一直没有办到的事情，在一定程度上改变了基础设施的落后状况。经验表明，基础设施环境的改善与未来投资的增长之间是高度正相关的。投资环境的进一步改善引导激励了民间投资愿望，打破了原
有的投资增长空间束缚。
同时，入世效应将促进投资领域更加开放。一是外经贸活动的活跃将带动我国一些具有比较优势的行业和企业的发展。近两年国际制造业基地正在逐渐向我国转移，这是我国宏观经济环境改善、投资吸引力增强的表现；二是通过对我国法律规章的修订，逐步适应国际规范，将进一步迫使给予国内企业以同等待遇，这比直接对国内企业进行政策保护更加有效；三是对外开放有了一大步跨越，这对很多固有的陈腐观念形成冲击，新的服务和新的管理思想将逐步改造原先的政府和企业行为，从而使投资具有市场理性，投资效率得到提高。
投资领域还存在以下制约因素：
1.消费存在体制障碍
拉动经济的根本在于社会消费，扩大内需重点不但要放在投资增长上，也要考虑对消费的支持。这两年在消费上没有太好举措，甚至一方面鼓励居民消费，另一方面存在一定程度的体制障碍，制约着消费结构升级。主要问题，一是国内市场存在严重壁垒，自由贸易环境有待改善。二是商品质量没有保障，消费者对部分商品质量信心不足，消费行为和愿望仍然比较谨慎。三是缺乏规范的消费环境，价格欺诈、虚假广告、强制交易和不平等合同条款等现象依然大量存在，严重侵害了消费者权益。四是消费信贷多数限于政策行为，不是银行从切身利益角度出发提供的金融服务项目等。消除这些障碍难度很大，处理不好可能使矛盾扩大。
2.储蓄向投资转化的机制不顺畅，形成资金和项目供求之间的双向错位
在我国现阶段的投融资体制中，银行仍然起着最重要的中介作用，但是由于银行改革进展比较缓慢，导致大量的储蓄资金或沉淀下来，或利用效率低下。虽然稳健货币政策要求适当增加货币供应量、加大贷款投放，但是国有商业银行均不同程度地出现了惜贷现象，减少放贷或只提供给政府要求支持的国有项目，货币政策效力不大理想。同时，银行大量的超额准备金只满足于吃中央银行的利息，“不求有功，但求无过”，以此来应付中央对银行降低不良贷款比例的行政命令。这样一来，造成了银行资金闲置和企业发展筹资困难的并存。
3.投资体制改革相关的其他问题
第一，投资产权主体仍然没有明确的法律地位。投融资改革要求实现“谁投资，谁决策，谁承担风险”，但是目前政府不但对基础设施项目亲自抓，甚至对企业投资决策也过多干预。一些地方政府“全力”帮助地方企业搞活经营，一来可以增加地方财力，二来还树立了所谓政府主导经济发展的好范例。企业投资行为通常是主管机构和企业领导人讨价还价的结果，有的甚至是上级主管机构的意志起决定性作用，上级领导成为投资行为的实际决策者。企业投资不按市场规则行事，致力于研究如何寻找到政策优先权支持，造成信息传导机制失效。这样做的结果扭曲了政府和企业的行为，破坏了正常的政企关系。
第二，国有企业经营机制不健全影响投资效率的提高。国有企业投资行为缺乏必要的可行性分析，缺乏硬的预算约束，包括长期效果评估，主要原因就是缺乏完善的激励约束机制。企业经理人行为应当是主观上追求个人收入和声誉的最大化，客观上实现企业经营的利润最大化。目前多数企业中这条纽带是断裂的，因此企业实现的仅是经营稳定化，主要完成上级下达的任务，如实现所谓的扭亏增盈，积极配合实施下岗再就业工作等。企业家则在隐蔽信息的手段下，利用对企业的直接领导权为个人谋取最大利益，以弥补企业家的机会成本，同时伺机换取政治收益。
第三，信用秩序不良造成资金运动受阻。我国经济中有许多领域都存在无法可依、有法不依、执法不严的问题，造成社会信用缺失，经济秩序混乱，非常明显地制约了经济发展。目前，企业面临的一个严重问题是信用缺乏，资金运动过程中，供求各方面都存在着道德风险。有的企业领导人甚至说：“从借钱的那天起，我就根本没有想到过以后要还。”在这种条件下，企业难以通过正常的信用关系获得需要的资金，造成投融资体制的恶化。
四、政策建议
投资体制改革目标应当是促进投资体制在长期向规范化、制度化、市场化方向发展，同时防止短期内投资过快增长引发的低效率问题。
（一）发挥市场机制作用，落实已经确立的改革目标
1998年，国家计委曾提出了明确的投资体制总体改革目标(投资体制改革目标是：（1）到2000年初步建立起与社会主义市场经济相适应的投融资体制框架，即企业自主决策、银行独立审核、发展资本市场、健全服务体系、强化监督反馈。（2）将实行“谁投资、谁决策、谁承担风险”的原则。除重大项目外，政府一般不再对项目进行审核，而改为登记备案制。银行的商业化改革进程将加快。商业银行按有关法律，根据资产负债比例管理原则，自主决策，独立承担贷款风险。（3）政府财政性投资改革思路是，在中央和地方政府之间明确划分事权，根据事权划分确定各级政府的投资范围。政府的财政性投资将分为政府公共事业投资和政府产业开发投资。两类投资的比例关系将根据经济与社会发展客观需要确定。（4）今后国家对投资主要实行以间接方式为主的宏观调控。通过法制手段进行投融资管理，将是新投资体制的一个显著特点)，从中可以看出，有关部门对我国投资体制存在的问题是有共识的。然而到今天，有些方面与目标仍有很大差距。当前我们应当抓住外部局势好转的有利条件，将这项改革措施尽快贯彻实施。确立企业在竞争性领域的投资主体地位，形成企业自主决策、自担风险、银行独立审贷，政府宏观调控的新的投资体制。
（二）大力促进投资资金来源多元化发展
第一，完善企业法人治理结构。理顺企业依据成本效益分析和风险收益比较的筹资原则，建立完善的法人治理结构，奠定投融资市场化的微观基础，使企业能够在现代市场环境中筹措到发展所需资金。
第二，加快金融体制改革，形成高效的资金融通渠道。鼓励发展非国有银行机构，实现金融业对内开放。完善面向中小企业的金融服务，在融资体制方面逐步建立适应民间投资需要的多层次金融体系，以保证民间投资资金的供应。加快发展直接融资，将资金的风险责任引入到投资行为中来，解脱资本市场为国企改革服务的错误目标，还其市场化本色。
（三）改善投资环境，建设公平竞争的市场
第一，加强投资立法，为投资主体提供充分的法律保护。重点加强投资产权的独立性、投资收益权、投资所有权、投资契约的履行和知识产权保护等方面的法制建设，强化政策规定的透明度和稳定性。加强执法监督力度，坚决从严查处和制裁各种侵权行为和人员。
第二，促进政府转变职能，为投资活动提供有效服务。政府职能应尽快调整到经济调节、市场监督、维护社会秩序和提供公共服务上来。在市场准入方面，继续清理现行投资准入政策，体现国民待遇和公平竞争原则，打破所有制界限、部门垄断和地区封锁。进一步建立公开、透明、讲求实效的行政审批制度，减少对企业和社会投资的行政审批，取消不合理收费项目，降低投资活动的成本，尤其是某些“交易成本”。
第三，实行公平合理的税收政策。调整不公平税赋，切实减轻民间投资者的负担。对企业投资于国家鼓励发展的行业，可部分抵免企业所得税，对个人的实业投资可全额或部分抵免相应的个人所得税，利用税收政策引导民间投资投向高新技术、基础设施、公益事业和西部地区。
第四，充分发挥行业自律和市场中介服务体系作用。鼓励建立为民间投资者服务的商会、行业协会等自律组织，支持发展法律、财会、技术、管理和市场信息等中介服务组织。
宏观经济研究部王彤
参考文献
〔1〕《投融资机制与经济增长方式的转变》，选自《中国经济大转变——经济增长方式转变的综合研究（下）》刘国光、李京文主编，广东人民出版社，1999年。
〔2〕《快速增长没有终结》，中国财政经济出版社，李善同主编，2001年。
〔3〕《中国统计年鉴》2000、2001年版，中国统计出版社。
〔4〕“民间投资态势分析”，卢中原，国务院发展研究中心《调研报告》，2002年第139号。
〔5〕“我国经济运行的基本特征与发展趋势预测”，卢中原、李建伟，国务院发展研究中心《调研报告》，2002年第138号。
〔6〕“解决结构矛盾改善投资环境促进经济持续稳定增长”，张军扩，国务院发展研究中心《调研报告》，2002年第72号。
〔7〕“我国近年来投资活动的特点和发展态势分析”，张立群、王彤，国务院发展研究中心《调研报告》，2001年第160号。
二、投资项目管理的依据。市国民经济和社会发展中长期规划、总体规划、各专项发展规划、固定资产投资年度计划和国家产业政策、行业准入标准、环保标准等是企业投资决策的主要依据，是有关部门规范投资项目管理的重要依据。
三、明确职责分工。招商局、经济发展局是投资管理部门，分别负责辖区内基本建设、技术改造投资项目的管理工作。经市政府授权，招商局负责市发展和改革局、对外贸易经济合作局权限内基本建设项目的审批、核准或备案，以及权限以上基本建设项目的上报。经济发展局负责技术改造项目的初审和申报工作。
四、加强规划和土地管理。强化产业布局，鼓励各类投资项目向产业园区集中，促进生产要素的有效配置，提高土地资源利用率。（一）基本建设项目（新建工业、服务业类项目），一律进入产业园区和各镇产业集中区。（二）鼓励现有企业以技术改造为契机向园区搬迁；限制园区外的企业新增用地进行技改扩能，如有特殊原因，确需在原址新增用地建设技改项目，投资业主必须书面承诺：一旦因公共利益、重点重大项目建设需要统一拆迁时，新投入形成的固定资产，不要求予以补偿安置。
六、加强投资政策引导。投资管理部门要建立产业政策和投资信息制度，及时公布政府对投资的调控目标、调控政策和重点行业投资状况、发展趋势等信息，引导全社会投资活动，防止低水平重复建设，促进经济结构调整和经济增长方式的转变。
摘要从1997年起，开始了外商投资企业的联合年检，在2007年对外企又开始了网上申报联合年检，年检形式的改变使得公司证照的年检工作也发生了相应的变化。对于外商投资企业的证照年检与其内资企业的最大不同之处就在于外汇收支情况表的编制与审核。本文旨在对外汇收支情况表的编制方法进行浅述。
关键词外汇收支情况表外汇收支情况表编制
一、外汇收支情况表总体说明
众所周知，我国是资本管制国家，资本管制要求系统监测宏观外汇风险，并适时采取调控和管制措施减少外汇风险。我国已加入WTO，外汇收支流量和规模将进一步加大，面临的涉外经济风险也将相应增加。但由于我国现行的外商投资企业财务报表体系不能充分披露企业面临企业的个体外汇风险，不仅企业管理者、投资者无法正确评估企业价值，国家对外商投资企业的整体外汇风险也无从测算。为防范涉外经济风险，维护国家经济安全，促进我国利用外资质量的整体提高，有必要加强外商投资企业外汇审核工作，准确合理的编制外汇收支情况表就显得格外重要了。
外汇收支情况表反映的是外商投资企业与境外企业、机构和个人进行的经济交易以及与境内企业、机构、个人进行的符合外汇管理规定的外币计价、结算交易。同财务报表的编制基础一样同为权责发生制。该表以资产负债表的样式来揭示外币资金的流动，其本质为外汇的现金流量表*白话文*。它所披露了外商投资企业从设立到年检年度为止所有外汇交易的余额数。外汇收支情况表它的借方表示：货物或服务的进口，金融资产的增加，金融负债的减少，外方权益的减少；贷方表示：货物和服务的出口，金融负债的增加，金融资产的减少，外方权益的增加。
二、我们如何利用现有的财务数据来编制外汇收支情况表？
其实外汇收支表的每一项内容可以看作为一个会计科目使用，采用复式记账的方法来记录。现在我们简述一下各科目的使用与会计处理的异同之处。
1．收到境外股东投入的资本金：会计分录涉及实收资本，资本公积银行存款科目，而在外汇表中涉及资产外汇货币资本金―资本金账户存款和实收境外资本―外国直接投资，对于资本溢价部分也计入实收境外资本――外国直接投资项下。
2．销售商品收到货款或享有应收债权时：会计分录涉及银行存款（应收账款）和主营业务收入，同时相应结转主营业务成本；外汇表中计入外汇货币资金-经常项目账户存款（应收外汇账款）和经常项目差额。外汇表中的只用经常项目差额。
3．收到银行存款利息会计科目：银行存款和财务费用，外汇报表涉及科目为外汇货币资金和经常项目差额。
4．用外币支付境外差旅费；会计科目：管理费用和银行存款―外币账户，外汇报表中涉及经常项目差额和外汇货币资金。
5．购买物资已支付价款：会计科目：物资采购和银行存款，外汇表中涉及科目经常项目差额和外汇货币资金。
6．支付外籍人员工资：会计科目：应付职工薪酬和银行存款，外汇表中涉及科目如果是用外币资金支付所用科目为应付外籍人员工资和外汇货币资金；若是用人民币支付涉及科目为应付外籍人员工资和非外汇形式资产――人民币。
7．购买固定资产或其他物资已付款：会计科目：固定资产（工程物资）和银行存款（应付账款），外汇表中涉及科目：经常性项目差额，外币货币资金（应付外汇账款）。
8．外方投资中成本核算会计科目涉及长期股权投资和银行存款（或是固定资产，无形资产），外汇表中分为境外投资与境内外汇投资两类针对境外投资则涉及表中境外投资与外汇货币资金（非外汇形式资产）如是境内外汇投资则需用到境内外汇投资项。
9．实际支付给外方投资现金股利：会计科目：应付股利和银行存款，外汇表中涉及科目应付外汇股利和外汇货币资金。
10．外商投资企业向境外（境内）外汇借款会计科目：银行存款和长期借款，外汇表中科目为外汇货币资金――外债账户存款和境外借款（境内外汇借款）。
11．外商投资企业外方股东以其境内举办的其他外商投资企业获得的分配利润、清算、等所得的人民币资金增加本企业外方投资会计科目：银行存款和实收资本而外汇表科目非外汇形式资产――人民币和实收境外资本。
12．外商投资企业接受境外股东以境外机器设备、无形资产等投资会计科目：固定资产（无形资产）和实收资本，外汇表涉及科目：非外汇形式资产――固定资产或是无形资产和实收境外资本――外国直接投资。
13．外商投资企业以机械设备、无形资产收回境外投资会计科目为：固定资产和长期股权投资（应收股利或投资收益）外汇表中涉及项目：非外汇形式资产―固定资产或无形资产和境外投资（境内外汇投资或是应收外汇股利）。
14．外商投资企业中方股东将股权转让给外方股东会计科目实收资本――中方和实收资本――外方，外汇表中项目非外汇形式资产――资本对价转移和实收境外资本。
以上14笔比较分录涉及企业大部分的业务往来，对在日常的工作中能起到一定的指导作用，但是本论文只是浅论了一下外汇收支情况表的编制问题，在实际工作过程中还需各界同仁把握好各科目的准确定义及原则，灵活掌握，以便顺利通过每年的联合年检工作。
参考文献：